پرونده ای برای سرمایه گذاری روی بیت کوین در زمستان ارز دیجیتال

زمستان به سرزمین بیت کوین (BTC) رسیده است. این دومین «زمستان ارز دیجیتال» من است و انتظار دارم در آینده، فصول بیشتری را دوام بیاورم. ارز دیجیتال هنوز نقش مهمی در یک سبد سرمایه گذاری متنوع ایفا می کند.

در این دوران سرد، ممکن است مشتریان از مشاوران خود بپرسند که چرا داشتن یک دارایی بی ثبات را به آنها توصیه می کنند. این مشتریان تمایلی ندارند که به صعودها توجه کنند، اما احتمالا در بازار نزولی خونسردی خود را از دست می دهند.

به همین دلیل، گاهی اوقات تنها چیزی که آنها نیاز دارند یادآوری در مورد این موضوع است که چگونه نقاط قوت بیت کوین –و مزایای بلندمدت نگه داری آن– می تواند کاملا بر ریسک ها غلبه کند.

بیشتر بدانید:
بهترین ارز دیجیتال برای سرمایه گذاری ۲۰۲۲
چگونه بیت کوین بخریم

بیت کوین از زمستان ارز دیجیتال زنده بیرون می آید

از زمان پیدایش تا کنون، بیت کوین چندین بار، بیش از ۵۰% افت قیمت داشته است. از آن چندبار، چهار مورد منجر به زمستان های پایدار در ارز دیجیتال شد.

با این حال تا قبل از رکود اخیر، این ارز توانسته است با موفقیت از تمام زمستان های ارز دیجیتال قبلی، زنده بیرون بیاید و قیمت خود را احیا کند. این به ما اطمینان می‌دهد که می‌تواند در یک سقوط دیگر نیز زنده بماند. بخصوص اینکه بیت کوین در طول تغییرات فصول، نسبت به هر پروژه دیگری در بازار ارز دیجیتال، انعطاف پذیرتر بوده است.

نگاهی به ۲۰ تا از انواع ارز دیجیتال برتر در حال حاضر بیندازید. حالا به همین پنج سال قبل برگردانید (قبل از شروع آخرین بازار گاوی). چند تا از ۲۰ توکن برتر در جدول برترین ها باقی مانده اند؟ چند تا از این ارزهای دیجیتال پس از گذراندن حداقل ۲ چرخۀ قیمتی، به شکوه سابق خود، نسبت به بیت کوین بازگشته اند؟

Stratis، bitshares، bytecoin، golem، steem، saicoin، bitconnect … این سکه ها دیگر حتی در بین ۱۰۰ سکه برتر بازار، معامله نمی شوند. یک عکس تاریخی نشان می دهد که حتی ۱۰ توکن برتر از نظر ارزش بازار نیز در سال های اخیر نوسانات زیادی را متحمل شده اند.

از بین تمام دارایی های دیجیتالی که امروزه مردم معامله می‌کنند، بیت کوین از زمان پیدایش آن در ۱۳ سال پیش، بزرگترین سهم بازار را در اختیار دارد. در تمام این مدت، یک بازده سرمایه گذاری جذاب را در هر دوره پنج ساله تکرار کرده است.

بیت کوین سبد سرمایه گذاری را بهبود می بخشد

حالا که صحبت از بازده تاریخی شد باید بگویم که، زمانی که من کتاب «چرا بیت کوین بخریم» را در سال ۲۰۱۹  چاپ کردم، یک تجزیه و تحلیل در آن گنجاندم. در این تجزیه و تحلیل، بر اساس داده های قیمتی تاریخی، ریسک و مزایای گنجاندن بیت کوین در یک سبد متنوع سرمایه گذاری را بررسی کردم.

تئوری مدرن پورتفولیو از این ایده حمایت می کند که “کل بزرگتر از مجموع اجزای آن است.” بیت کوین، همراه با سایر دارایی های متنوع، می‌تواند به محافظت از سرمایه گذاران در برابر سناریو های مختلف اقتصادی کمک کند. و به آنها اجازه بدهد که از این سناریو ها سود ببرند.

حتی پس از کاهش قیمت اخیر، تحلیل ها همچنان از مزایای گنجاندن بیت کوین در یک سبد متنوع پشتیبانی می کند. اعداد واضح هستند، بیتکوین به پرتفو های متنوع، ارزش زیادی می افزاید.

بیت کوین از طلا پیشی می گیرد

در حالی که بیت کوین راه های متعددی را برای برنده شدن به عنوان یک سرمایه گذاری ارائه می دهد، واضح ترین موردِ آن، “طلای دیجیتال” است.

مانند طلا، بیت کوین یک دارایی پولی و ذخیره ارزش است و دارای ویژگی کمیابی است که مردم در مورد طلا بسیار دوست دارند.

زمانی که بیت کوین با مهم ترین ویژگی های “پول” سنجیده می شود، چندین مزیت نسبت به طلا دارد، از جمله قابلیت انتقال آسان، تقسیم پذیری، امکان توقیف و مصادره، امنیت و حفظ حریم خصوصی.

برخلاف طلا، ما می توانیم بیتکوین را به صورت الکترونیکی در مقادیر نامحدود ارسال کنیم. بر خلاف شمش طلا، به راحتی می‌توانیم آن را به بخش های بسیار کوچک تقسیم کنیم. در حالی که بیتکوین هنوز نوپا است و در برابر تهدیدات سایبری مصون نیست، اما می‌توان آن را در یک کیف پول ارز دیجیتال به صورت امن نگهداری کرد. ولی حفاظت از شمش های طلا خیلی دشوار است. برخلاف طلا، بیتکوین را می توان بدون واسطه های بانکی و دولتی که مستقیماً بر پرداخت ها نظارت می کنند، تبادل کرد.

یک مزیت اضافی بیتکوین این است که با کمتر از ۴ درصد ارزش کل طلای امروزی، هنوز فضای زیادی برای افزایش قیمت دارد.

بیت کوین به مردم اجازه می دهد تا بانکدار خودشان باشند

اکثر مشتریان مشاوران مالی هنوز آماده نگهداری بیت کوین خود نیستند. آنها ترجیح می دهند آن را به عنوان بخشی از یک صندوق قابل معامله در بورس (ETF) نگهداری کنند یا اینکه آن را در یک صرافی ارز دیجیتال خریداری کنند.

بیشتر بدانید:
ETF بیت کوین چیست؟ خرید سهام صندوق قابل معامله، چه مزایایی دارد؟
صرافی ایرانی ارز دیجیتال : ۳ تا از برترین پلتفرم های معاملاتی داخلی

اما، با گذشت زمان، بسیاری از این مشتریان به طرفداران وفاداری تبدیل می شوند و تمایل بیشتری پیدا می کنند که خودشان آن را بخرند و نگه داری کنند. با پیش‌بینی آشفتگی اقتصادی در آینده، این افراد، ارزشِ نگه داری بخشی از دارایی خالص خود را به شکل یک ارز که بلوکه کردنِ آن فوق‌العاده دشوار است و می‌توان آن را به هر مکانی که به اینترنت متصل است منتقل کرد، درک می کنند.

از آنجایی که بیت کوین به واسطه و بانکی نیاز ندارد که از آن نگه داری کند، مردم عادی می‌توانند آن را در اختیار خود بگیرند. برخلاف پول های فیات، که در اتفاقات شدید اقتصادی، مستعد فرار بانکی است. (فرار بانکی زمانی اتفاق می‌افتد که گروه های زیادی از سپرده گذاران از روی ترس از ورشکستگی بانک، پول خود را به طور همزمان از بانک خارج می‌کنند.)

منبع